利率期货的报价方式
利率期货的报价方式是指在交易时段，买卖双方就利率期货合约价值的货币数量和期限进行的一种交易活动。利率期货的报价与利率期货合约价值相对应，其价格是按照买卖双方对未来现金流量现值总额（或者是到期日最后一次支付额）所做的现值折算而成。
（1）美国证交所。
目前国际上比较有代表性的银行为：
一、伦敦银行间同业拆借利率（LIBOR）
LIBOR是伦敦银行间同业拆借利率，主要是伦敦银行业的银行和金融机构之间的拆借利率。其报价由5个要素构成：货币种类、期限、交易方向（一般要先在国际市场上对该货币种类、期限进行竞价，然后再由一家或几家银行报出该利率）。
其中，期限是指金融机构将资金借出所需时间；
交易方向指利率市场上的资金流向（国际金融市场上以美元为最主要交易方向）；
交易方向是指将所借出的资金分别用于投资与消费，或用于投资与贸易。
LIBOR报价的基本原则有两点：一是所有参加报价的机构都必须提供5个要素，即货币种类要相同，交易方向要相同。
二、美国联邦基金利率期货交易市场（FDIC）
利率期货交易市场是指在美国联邦基金市场上进行利率期货的买卖活动。其主要成员有：
（1）美国证交所。
（2）纽约证券交易所，简称NYSE，负责美国联邦基金的交易和清算工作。
（3）芝加哥商业交易所，是世界上最大的商品交易中心之一。
美国的联邦基金利率期货（FDIC）市场是世界上最早也是最大的利率期货交易市场之一。
FDIC市场上所有的合约都是按照相同比例由美元、联邦基金利率及黄金组成，而且这些不同种类和数量的交易合约在交割时间和地点方面都有不同要求，因此也可以说，FDIC市场是一个以美元为基础并包括多种货币合约的大市场。
三、欧洲货币交易市场（EURO）
欧洲货币交易市场（EURO）是一个在英国伦敦建立的大型国际货币交易组织，同时也是英国最大的货币金融机构之一。
欧洲货币交易市场为银行提供欧元交易场所，是全球最大的欧元交易场所。
欧洲货币交易市场由欧洲各国央行（Bank of Europe）所管理。
目前，全球主要的欧洲各国央行已建立了与外汇市场联系紧密的内部系统或电子系统，主要从事欧元的买卖活动。
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